После обретения независимости в 1975 в Кабо-Верде установился радикальный однопартийный режим, который просуществовал до 1990. Под давлением оппозиции правящая Африканская партия независимости Кабо-Верде (ПАИКВ) в 1990 была вынуждена пойти на создание многопартийной демократической системы. В стране оформилось Движение за демократию (МПД). Проведенные в январе 1991 первые свободные парламентские выборы закончились победой МПД. На состоявшихся месяцем позже президентских выборах кандидат от этой партии Антониу Машкареньяш одержал верх над кандидатом ПАИКВ Аристидом Перейрой. Принятая 25 сентября 1992 новая конституция положила начало «Второй республике» с новым государственным флагом и национальным гимном. Президент и 72 депутата однопалатного парламента – Национальной ассамблеи избираются прямым голосованием на пятилетний срок. Депутаты ассамблеи выбирают премьер-министра, который представляет на утверждение президента состав кабинета министров. Советы местных органов исполнительной власти тоже избираются на всеобщих выборах на пятилетний срок.

В начале 1990-х годов правительство МПД осуществило переход к рыночной экономике и обеспечило условия для иностранных инвестиций. В декабре 1995 МПД вновь одержало победу на парламентских выборах, а на безальтернативных выборах в феврале 1996 А.Машкареньяш был переизбран на пост президента.